Programa

Curso Institucional em Escola de Gestão

Programa

1.O mercado de obrigações: Conceitos e caraterísticas. 2.Taxas spot, taxas forward e factores de desconto. 3.Avaliação de obrigações: Taxa fixa versus taxa variável. 4.Taxas de rendimento: Yield to maturity e taxa de rendimento realizada. 5.Rating e risco de crédito. 6.Volatilidade, duração e convexidade. 7.Imunização: -Single period immunization; -Multi-period immunization; -ALM. 8.Estimação da estrutura temporal de taxas de juro: -Bootstrap in the Money-Market; -Nelson-Siegel. 9.Futuros sobre obrigações -Definições -Conversion factors -Cheapest-to-deliver -Avaliação -Hedging 10.Traded options on short-term interest rates -Definições -Pricing under stock-style margining -Pricing under Futures-Style margining -Hedging of interest rate risk 11.Over-the-counter options on interest rates -Market model -Caps, floors e collars -Swaptions